Hogyan kell befektetni a részvényekbe (képekkel)

Tartalomjegyzék:

Hogyan kell befektetni a részvényekbe (képekkel)
Hogyan kell befektetni a részvényekbe (képekkel)

Videó: Hogyan kell befektetni a részvényekbe (képekkel)

Videó: Hogyan kell befektetni a részvényekbe (képekkel)
Videó: Hogyan készíts lélegzetelállító Facebook hirdetést? (PRO tippek) 2024, Március
Anonim

Nem véletlen, hogy a legtöbb gazdag ember a tőzsdén fektet be. Bár vagyonokat lehet szerezni és veszíteni, a részvényekbe történő befektetés az egyik legjobb módja annak, hogy megteremtse a pénzügyi biztonságot, a függetlenséget és a generációs vagyont. Függetlenül attól, hogy csak most kezdesz megtakarítani, vagy már van fészkes tojásod nyugdíjra, a pénzednek ugyanolyan hatékonyan és szorgalmasan kell dolgoznia érted, mint annak érdekében. Ahhoz azonban, hogy ez sikerüljön, fontos, hogy alaposan megértsük a tőzsdei befektetések működését. Ez a cikk végigvezeti Önt a befektetési döntések meghozatalának folyamatán, és a helyes úton jár ahhoz, hogy sikeres befektetővé váljon. Ez a cikk kifejezetten a részvényekbe történő befektetést tárgyalja. A részvénykereskedelemről lásd: Hogyan kell kereskedni a részvényekkel. A befektetési alapokról lásd: Hogyan lehet eldönteni, hogy részvényeket vagy befektetési alapokat vásároljon.

Lépések

Rész 1 /3: Célok és elvárások meghatározása

Befektetés a részvényekbe 1. lépés
Befektetés a részvényekbe 1. lépés

1. lépés. Készítsen egy listát a kívánt dolgokról

A célok kitűzéséhez elképzelésnek kell lennie arról, hogy milyen dolgokat vagy tapasztalatokat szeretne elérni az életében, amelyekhez pénz kell. Például milyen életmódot szeretne folytatni nyugdíjba vonulása után? Szereti az utazást, a szép autókat vagy a finom ételeket? Csak szerény igényei vannak? Használja ezt a listát, hogy segítsen kitűzni céljait a következő lépésben.

A lista készítése akkor is segít, ha spórol a gyermekei jövőjével. Például el szeretné küldeni gyermekeit magániskolába vagy főiskolára? Autókat szeretnél venni nekik? Inkább az állami iskolákat választaná, és a többlet pénzt másra fordítaná? Ha világos elképzelése van arról, mit értékel, segít megtakarítási és befektetési célokat kitűzni

Befektetés a részvényekbe 2. lépés
Befektetés a részvényekbe 2. lépés

2. lépés Állítsa be pénzügyi céljait

A befektetési terv felépítéséhez először meg kell értenie, hogy miért fektet be. Más szóval, hol szeretne lenni anyagilag, és mennyit kell befektetnie ahhoz, hogy odaérjen? Céljainak a lehető legkonkrétabbaknak kell lenniük, hogy a lehető legjobb elképzelésük legyen arról, mit kell tennie azok eléréséhez.

  • A népszerű pénzügyi célok közé tartozik a lakásvásárlás, a gyermek egyetemének fizetése, az „esős nap” sürgősségi alap összegyűjtése és a nyugdíjra való megtakarítás. Ahelyett, hogy általános célokat tűzne ki, például „saját lakást”, tűzzön ki egy konkrét célt: „Takarítson meg 63 000 dollárt egy 311 000 dolláros ház előlegezéséért.” (A legtöbb lakáshitelhez a vételár 20% és 25% közötti előlege szükséges, hogy a legkedvezőbb kamatot vonzza.)
  • A befektetési tanácsadók többsége azt javasolja, hogy a csúcsbérének legalább tízszeresét takarítsa meg nyugdíjra. Ez lehetővé teszi, hogy a nyugdíj előtti éves csúcsjövedelmének körülbelül 40% -án nyugdíjba vonuljon, a 4% -os biztonságos kivonási szabály alkalmazásával. Például, ha 80 000 dolláros fizetéssel vonul nyugdíjba, akkor legalább 800 000 dollárra kell törekednie a nyugdíjazással megtakarított összeggel, ami nyugdíjba vonulásakor 32 000 dolláros éves jövedelmet biztosít, majd évente kiigazítva az inflációt.
  • Egy főiskolai költségkalkulátor segítségével határozza meg, mennyit kell megtakarítania gyermekei főiskolájára, mennyit várnak a szülők a hozzájárulástól, és a különböző típusú pénzügyi támogatásokra, amelyekre gyermekei jogosultak lehetnek, a jövedelme és a nettó vagyona alapján. Ne feledje, hogy a költségek nagymértékben eltérnek az iskola helyétől és típusától függően (állami, magán, stb.). Ne feledje, hogy az egyetemi költségek nem csak a tandíjat, hanem a díjakat, a szobát és az ellátást, a szállítást, a könyveket és a kellékeket is tartalmazzák.
  • Ne felejtse el figyelembe venni az időt a céljaiban. Ez különösen igaz a hosszú távú projektekre, például a nyugdíjalapokra. Például: John 20 éves korában kezd megtakarítani egy IRA (Individual Retirement Account) segítségével, 8% -os hozamot elérve. A következő tíz évben évente 3000 dollárt takarít meg, majd leállítja a számlához való hozzáadást, de megtartja az IRA -t a piacon. Mire John 65 éves lesz, 642 000 dollárt fog felhalmozni.
  • Sok webhelyen vannak „megtakarítási számológépek”, amelyek megmutathatják, hogy egy adott időszak alatt mekkora összegű befektetés nő egy meghatározott kamat mellett. Bár ezek nem helyettesítik a professzionális pénzügyi tanácsadást, ezek a számológépek jó kiindulópontot nyújtanak.
  • Miután meghatározta céljait, felhasználhatja a mai és a tartózkodási helye közötti különbséget, hogy meghatározza az eléréshez szükséges megtérülési rátát.
  • Feltétlenül vegye figyelembe rövid és hosszú távú céljait.
Befektetés a részvényekbe 3. lépés
Befektetés a részvényekbe 3. lépés

3. lépés. Határozza meg kockázati toleranciáját

A hozamszerzéshez szükséges kockázat a visszaküldési igények elleni fellépés. Kockázattoleranciája két változó függvénye: a kockázatvállalási képesség és a hajlandóság erre. Számos fontos kérdést kell feltennie magának ebben a lépésben, például:

  • Melyik életszakaszban vagy? Más szóval, az alsó végéhez közeledik, vagy közelebb a jövedelemszerzési potenciál csúcsához?
  • Hajlandó több kockázatot vállalni, hogy nagyobb hozamot érjen el?
  • Melyek a befektetési céljaid időhorizontjai?
  • Mekkora likviditásra (azaz könnyen készpénzre váltható forrásokra) van szüksége a rövidebb távú céljaihoz és a megfelelő készpénztartalék fenntartásához? Ne fektessen be részvényekbe, amíg legalább hat -tizenkét hónapos megélhetési költségei nincsenek megtakarítási számlán, mint sürgősségi alap, arra az esetre, ha elveszítené munkáját. Ha a részvényeket egy évnél rövidebb tartás után kell likvidálnia, akkor csak spekulál, nem befektet.
  • Ha egy potenciális befektetés kockázati profilja nem felel meg az Ön toleranciaszintjének, akkor ez nem megfelelő megoldás. Dobja el.
  • Az eszközkiosztásnak az életszakaszától függően változnia kell. Előfordulhat például, hogy fiatalabb korában a befektetési portfólió sokkal nagyobb százalékban áll részvényekben. Továbbá, ha stabil, jól fizető karrierje van, a munkája olyan, mint egy kötvény: számíthat rá a stabil, hosszú távú jövedelem érdekében. Ez lehetővé teszi, hogy portfóliójából többet ossza ki részvényekre. Ezzel szemben, ha "részvényszerű" munkája van, kiszámíthatatlan jövedelemmel, például befektetési bróker vagy részvénykereskedő, akkor kevesebbet kell a részvényekre, és többet a kötvények stabilitására fordítania. Bár a részvények lehetővé teszik a portfólió gyorsabb növekedését, több kockázatot is jelentenek. Ahogy öregszik, átállhat stabilabb befektetésekre, például kötvényekre.
Befektetés a részvényekbe 4. lépés
Befektetés a részvényekbe 4. lépés

4. lépés. Ismerje meg a piacot

Töltsön minél több időt a tőzsdéről és a nagyobb gazdaságról. Hallgassa meg a szakértők betekintését és előrejelzéseit, hogy fejlessze a gazdaság állapotát és azt, hogy milyen típusú részvények teljesítenek jól. Számos klasszikus befektetési könyv létezik, amelyek jó kezdést nyújtanak:

  • Benjamin Graham Intelligens befektetői és biztonsági elemzése kiváló kezdő szövegek a befektetésekről.
  • A pénzügyi kimutatások értelmezése Benjamin Graham és Spencer B. Meredith. Ez egy rövid és tömör értekezés a pénzügyi kimutatások olvasásáról.
  • Elvárások befektetése, Alfred Rappaport, Michael J. Mauboussin. Ez az olvasmányos könyv új perspektívát nyújt a biztonsági elemzésekhez, és jól kiegészíti Graham könyveit.
  • Közös részvények és szokatlan nyereség (és egyéb írások), Philip Fisher. Warren Buffett egyszer azt mondta, hogy 85 százalék Graham és 15 százalék Fisher, és ez valószínűleg alábecsüli Fisher befolyását befektetési stílusának alakítására.
  • "Warren Buffett esszéi", Buffett éves levelei a részvényesekhez. Buffett teljes vagyonát befektetéssel fektette be, és sok nagyon hasznos tanácsot ad azoknak, akik szeretnének az ő nyomdokaiba lépni. Buffett ezeket ingyenesen online olvasásra biztosította: www.berkshirehathaway.com/letters/letters.html.
  • A befektetési érték elmélete, John Burr Williams, az egyik legjobb könyv a részvényértékelésről.
  • One Up on Wall Street és Beating the Street, mindkettőt Peter Lynch, egy nagy sikerű pénzkezelő. Ezek könnyen olvashatók, informatívak és szórakoztatóak.
  • A rendkívüli népi téveszmék és a tömegek őrültsége, Charles Mackay, valamint a tőzsdei üzemeltető emlékei, William Lefevre, valós példákon keresztül szemléltetik az érzelmi túlreagálás és a kapzsiság veszélyeit a tőzsdén.
  • Jelentkezhet online vagy online kezdő befektetési kurzusokra is. Néha ezeket olyan pénzügyi vállalatok kínálják ingyen, mint a Morningstar és a T. D. Ameritrade. Számos egyetem, köztük a Stanford és az MIT is kínál online befektetési kurzusokat.
  • A közösségi központok és a felnőttképzési központok pénzügyi tanfolyamokat is kínálhatnak. Ezek gyakran olcsóak vagy ingyenesek, és szilárd áttekintést nyújthatnak a befektetésekről. Nézze meg az interneten, hogy vannak -e a környéken.
  • Gyakorold a „papírkereskedelem” segítségével. Tegyen úgy, mintha részvényeket vásárolna és adna el, minden nap a záróárakat használva. Ezt szó szerint megteheti papíron, vagy regisztrálhat egy ingyenes gyakorlófiókra online olyan helyeken, mint a Hogyan működik a piac. A gyakorlás segít csiszolni a stratégiáját és tudását anélkül, hogy valódi pénzt kockáztatna.
Befektetés a részvényekbe 5. lépés
Befektetés a részvényekbe 5. lépés

5. lépés: Fogalmazza meg a tőzsdével szembeni elvárásait

Akár szakember, akár kezdő, ez a lépés nehéz, mert művészet és tudomány egyaránt. Ez megköveteli, hogy fejlessze azt a képességét, hogy hatalmas mennyiségű pénzügyi adatot gyűjtsön össze a piaci teljesítményről. Fejlesztenie kell azt az érzést is, hogy ezek az adatok mit tesznek és mit nem jelentenek.

  • Ezért sok befektető megvásárolja az általa ismert és használt termékek állományát. Vegye figyelembe az otthonában lévő termékeket. A nappaliban lévőktől a hűtőszekrény belsejéig első kézből ismerheti ezeket a termékeket, és gyorsan és intuitív módon értékelheti teljesítményüket a versenytársakéhoz képest.
  • Az ilyen háztartási termékek esetében próbálja meg elképzelni azokat a gazdasági feltételeket, amelyek a vásárlás leállításához, a frissítéshez vagy a leminősítéshez vezethetnek.
  • Ha a gazdasági feltételek olyanok, hogy az emberek valószínűleg olyan terméket vásárolnak, amelyet Ön nagyon jól ismer, akkor ez jó választás lehet befektetésnek.
Befektetés a részvényekbe 6. lépés
Befektetés a részvényekbe 6. lépés

6. lépés. Fókuszálja a gondolkodását

Miközben megpróbálunk általános elvárásokat kialakítani a piaccal és a vállalattípusokkal kapcsolatban, amelyek a jelenlegi vagy várható gazdasági körülmények mellett sikeresek lehetnek, fontos, hogy előrejelzéseket készítsünk bizonyos területeken, többek között:

  • A kamatlábak és az infláció iránya, és ezek hogyan befolyásolhatják a fix kamatozású vagy részvényvásárlásokat. Alacsony kamatlábak esetén több fogyasztó és vállalkozás jut pénzhez. A fogyasztóknak több pénzük van a vásárlásra, ezért általában többet vásárolnak. Ez magasabb vállalati bevételeket eredményez, ami lehetővé teszi a vállalatok számára a bővítésbe való befektetést. Így az alacsonyabb kamatok magasabb részvényárakat eredményeznek. Ezzel szemben a magasabb kamatok csökkenthetik a részvényárfolyamokat. A magas kamatlábak megnehezítik vagy költségessé teszik a pénzfelvételt. A fogyasztók kevesebbet költenek, a cégeknek kevesebb pénzük van befektetni. A növekedés leállhat vagy csökkenhet.
  • A gazdaság üzleti ciklusa, széles makrogazdasági nézettel együtt. Az infláció az árak általános emelkedése egy bizonyos időszak alatt. A mérsékelt vagy „kontrollált” inflációt általában jónak tartják a gazdaságnak és a tőzsdének. Az alacsony kamatlábak és a mérsékelt infláció együttesen általában pozitív hatással vannak a piacra. A magas kamatok és a defláció általában a tőzsde esését okozzák.
  • Kedvező feltételek a gazdaság egyes ágazataiban, valamint célzott mikroökonómiai nézet. Bizonyos iparágakat általában úgy tartanak, hogy jól teljesítenek a gazdasági növekedés időszakában, mint például az autóipar, az építőipar és a légitársaságok. Erős gazdaságokban a fogyasztók valószínűleg magabiztosak a jövőjükben, ezért több pénzt költenek és több vásárlást végeznek. Ezeket az iparágakat és vállalatokat „ciklikusnak” nevezik.
  • Más iparágak jól teljesítenek a szegény vagy hanyatló gazdaságokban. Ezeket az iparágakat és vállalatokat általában nem érinti annyira a gazdaság. Például a közműveket és a biztosítótársaságokat általában kevésbé érinti a fogyasztói bizalom, mert az embereknek továbbra is fizetniük kell az áramért és az egészségbiztosításért. Ezek az iparágak és vállalatok „védekező” vagy „anticiklikus” néven ismertek.

2. rész a 3 -ból: Befektetések készítése

Befektetés a részvényekbe 7. lépés
Befektetés a részvényekbe 7. lépés

1. lépés. Határozza meg eszközkiosztását

Más szóval, határozza meg, hogy milyen típusú pénzbe fektet be, milyen típusú befektetésekbe.

  • Döntse el, hogy mennyi pénzt fog befektetni részvényekbe, mennyit kötvényekbe, mennyit agresszívabb alternatívákba, és mennyit fog készpénzben és pénzeszköz -egyenértékben tartani (betétigazolások, kincstárjegyek stb.).
  • A cél itt az, hogy meghatározzuk a kiindulópontot a piaci elvárások és a kockázattűrés alapján.
Befektetés a részvényekbe 8. lépés
Befektetés a részvényekbe 8. lépés

2. lépés. Válassza ki befektetéseit

A "kockázat és hozam" célkitűzései megszüntetik a rengeteg lehetőséget. Befektetőként választhat részvényeket egyedi vállalatoktól, például az Apple -től vagy a McDonalds -tól. Ez a legalapvetőbb befektetési típus. Alulról felfelé építkező megközelítés akkor fordul elő, amikor minden egyes részvényt egymástól függetlenül vesz és ad el, a jövőbeli árakra és osztalékokra vonatkozó előrejelzései alapján. A részvényekbe történő közvetlen befektetés elkerüli a befektetési alapok által felszámított díjakat, de több erőfeszítést igényel a megfelelő diverzifikáció biztosítása érdekében.

  • Válassza ki a befektetési igényeinek legjobban megfelelő részvényeket. Ha magas jövedelemadó-kategóriába tartozik, minimális rövid- vagy középtávú jövedelemszükséglete van, és magas kockázattűrő képességgel rendelkezik, válasszon főleg olyan növekedési részvényeket, amelyek kevés vagy egyáltalán nem fizetnek osztalékot, de az átlagosnál magasabb növekedési ütemmel rendelkeznek.
  • Az alacsony költségű indexalapok általában kevesebb díjat számítanak fel, mint az aktívan kezelt alapok. Nagyobb biztonságot nyújtanak, mivel befektetéseiket jól bevált, jól ismert indexek alapján modellezik. Például egy indexalap kiválaszthat egy teljesítmény -referenciaértéket, amely az S&P 500 indexen belüli részvényekből áll. Az alap ugyanazon eszközök nagy részét vagy mindegyikét megvásárolná, lehetővé téve, hogy a díjakkal csökkentve egyenlő legyen az index teljesítményével. Ez viszonylag biztonságos, de nem túl izgalmas befektetésnek minősülne. Az aktív részvénygyűjtés hívei felhúzzák az orrukat az ilyen befektetéseknél. Az indexalapok valójában nagyon jó „kezdők” lehetnek az új befektetők számára. A "terhelés nélküli", alacsony költségű indexalapok megvásárlása és tartása, valamint a dollárköltség-átlagolási stratégia használata hosszú távon sok aktívabb befektetési alap teljesítményét felülmúlja. Válassza ki a legalacsonyabb rátaarányú és éves forgalmú indexalapokat. Azoknak a befektetőknek, akiknek 100 000 dollárnál kevesebb befektetésük van, az indexalapokat nehéz legyőzni, ha hosszú időn belül nézik őket. Lásd: Döntsd el, hogy részvényeket vagy befektetési alapokat vásárolsz -e.
  • A tőzsdén kereskedett alap (ETF) egy olyan indexalap, amely részvényként kereskedik. Az ETF -ek nem kezelt portfóliók (ahol a részvényeket nem veszik és adják el folyamatosan, mint aktívan kezelt alapokból), és gyakran jutalék nélkül lehet kereskedni velük. Vásárolhat ETF -eket, amelyek egy meghatározott indexen, vagy egy adott iparágon vagy árucikken, például aranyon alapulnak. Az ETF egy másik jó választás a kezdők számára.
  • Befektethet aktívan kezelt befektetési alapokba is. Ezek az alapok sok befektető pénzét gyűjtik össze, és elsősorban részvényekbe és kötvényekbe helyezik. Az egyéni befektetők a portfólió részvényeit vásárolják. Az alapkezelők általában bizonyos célok, például a hosszú távú növekedés szem előtt tartásával hoznak létre portfóliókat. Mivel azonban ezeket az alapokat aktívan kezelik (vagyis a menedzserek folyamatosan vásárolnak és adnak el részvényeket az alap céljának elérése érdekében), díjaik magasabbak lehetnek. A befektetési alapok ráfordítási arányai végül károsíthatják a megtérülési rátát, és akadályozhatják pénzügyi előrehaladását.
  • Egyes vállalatok speciális portfóliókat kínálnak a nyugdíjas befektetők számára. Ezek „eszközallokációs” vagy „céldátum” alapok, amelyek automatikusan korrigálják a részesedésüket az életkor alapján. Például a portfólió nagyobb súlyú lehet a részvények felé, amikor fiatalabb vagy, és automatikusan átutal befektetéseit fix kamatozású értékpapírokba Más szavakkal, megteszik helyetted azt, amit elvárhatnak tőled idősebb korodban. Ne feledd, hogy ezek az alapok általában nagyobb költségekkel járnak, mint az egyszerű indexalapok és ETF -ek, de szolgáltatást nyújtanak az utóbbi befektetésekhez ne tedd.
  • A befektetések kiválasztásakor fontos figyelembe venni a tranzakciós költségeket és díjakat. A költségek és díjak beletörődhetnek a hozamba, és csökkenthetik a nyereséget. Létfontosságú tudni, hogy milyen költségeket kell viselnie, amikor részvényt vásárol, tart vagy elad. A részvények általános tranzakciós költségei közé tartoznak a jutalékok, az bid-ask spread, a csúszás, a SEC 31. szakasz szerinti díjak és a tőkenyereség-adó. Az alapok költségei magukban foglalhatják a kezelési díjakat, az értékesítési terheléseket, a visszaváltási díjakat, a cseredíjakat, a számladíjakat, a 12b-1 díjakat és a működési költségeket.
Befektetés a részvényekbe 9. lépés
Befektetés a részvényekbe 9. lépés

3. lépés. Határozza meg a belső értéket és a megfelelő árat, amelyet minden egyes részvényért fizetni kell

A belső érték az, hogy mennyit ér egy részvény, ami eltérhet a jelenlegi részvényárfolyamtól. A megfelelő fizetendő ár általában a belső érték töredéke, hogy lehetővé tegye a biztonságot (MOS). A MOS 20% és 60% között változhat, a belső értékbecslés bizonytalansági fokától függően. A részvények értékelésére számos technikát alkalmaznak:

  • Osztalék kedvezményes modell: a részvény értéke minden jövőbeni osztalékának jelenértéke. Így egy részvény értéke = egy részvényre jutó osztalék osztva a diszkontráta és az osztaléknövekedési ráta különbségével. Tegyük fel például, hogy az A vállalat évente 1 dollár osztalékot fizet részvényenként, amely várhatóan 7% -kal nő évente. Ha személyes tőkeköltsége (diszkontráta) 12%, az A vállalat részvényei 1 dollárt/(. 12-.07) = részvényenként 20 dollárt érnek.
  • Diszkontált cash flow (DCF) modell: egy részvény értéke minden jövőbeni cash flow jelenértéke. Így a DCF = CF1/(1 + r)^1 + CF2/(1 + r)^2 +… + CFn/(1 + r)^n, ahol CFn = adott időtartam cash flow -ja, n = leszámítolási kamatláb. Egy tipikus DCF -számítás az elkövetkező 10 évben az éves szabad cash flow (működési cash flow mínusz beruházási költségek) növekedési ütemét vetíti előre, hogy kiszámítsa a növekedési értéket, és ezt követően megbecsülje a végső növekedési ütemet a végső érték kiszámításához, majd összegzi a két elérni a részvény DCF értékét. Például, ha az A vállalat jelenlegi FCF -je 2 dollár/részvény, a becsült FCF -növekedés 7% a következő 10 évben, majd ezt követően 4%, 12% -os diszkontrátát alkalmazva, a részvény növekedési értéke 15,69 USD, a végső értéke pedig 16,46 dollár, részvényenként 32,15 dollárt ér.
  • Összehasonlítható módszerek: Ezek a módszerek értékelik a részvényeket a bevételhez (P/E), a könyv szerinti értékhez (P/B), az értékesítéshez (P/S) vagy a pénzforgalomhoz (P/CF) viszonyított ár alapján. Összehasonlítja a részvény aktuális árfolyamát egy megfelelő referenciaértékkel és a részvény történelmi átlagos arányaival, hogy meghatározza az árfolyamot, amelyen a részvénynek eladnia kell.
Befektetés a részvényekbe 10. lépés
Befektetés a részvényekbe 10. lépés

4. lépés. Vásárolja meg készletét

Miután eldöntötte, hogy mely részvényeket vásárolja meg, itt az ideje a részvények megvásárlásának. Keressen egy brókercéget, amely megfelel az Ön igényeinek, és adja le megrendeléseit.

  • Kiválaszthat egy kedvezményes közvetítőt, aki egyszerűen megrendeli a megvásárolni kívánt részvényeket. Választhat egy teljes körű szolgáltatást nyújtó brókercéget is, amely többe kerül, de információt és útmutatást is nyújt. Végezze el saját kellő gondosságát, nézze meg webhelyeiket, és tekintse meg az online értékeléseket, hogy megtalálja az Önnek legmegfelelőbb közvetítőt. A legfontosabb tényező, amelyet itt figyelembe kell venni, az az, hogy mennyi jutalékot kell felszámítani, és milyen egyéb díjakkal jár. Egyes brókerek ingyenes részvényügyleteket kínálnak, ha a portfólió megfelel egy bizonyos minimális értéknek (pl. Merrill Edge Preferred Rewards), vagy ha olyan részvények listáján belül fektet be, amelyek vállalatai fizetik a tranzakciós költségeket (pl. Loyal3).
  • Egyes vállalatok közvetlen részvényvásárlási terveket (DSPP) kínálnak, amelyek lehetővé teszik, hogy részvényeiket bróker nélkül vásárolják meg. Ha vásárlást és tartást vagy dollárköltségek átlagolását tervezi, akkor ez lehet a legjobb megoldás. Keressen online, vagy hívja vagy írja meg azt a céget, amelynek részvényeit szeretné megvásárolni, és érdeklődjön, kínálnak -e ilyen tervet. Ügyeljen a díjütemezésre, és válassza ki azokat a terveket, amelyek nem vagy csak minimális díjat számítanak fel.
Befektetés a részvényekbe 11. lépés
Befektetés a részvényekbe 11. lépés

5. lépés. Készítsen portfóliót, amely öt -húsz különböző részvényt tartalmaz a diverzifikáció érdekében

Diverzifikáld a különböző szektorokat, iparágakat, országokat, a vállalat méretét és stílusát ("növekedés" vs "érték").

Befektetés a részvényekbe 12. lépés
Befektetés a részvényekbe 12. lépés

6. lépés Tartsa hosszú ideig, öt -tíz évig, vagy lehetőleg tovább

Kerülje el az eladás kísértését, ha a piacnak rossz napja, hónapja vagy éve van. A tőzsde hosszú távú iránya mindig fent van. Másrészről kerülje el a kísértést, hogy profitot (eladást) szerezzen, még akkor is, ha a készletei 50 százalékkal vagy annál nagyobb mértékben emelkedtek. Amíg a társaság alapvető feltételei továbbra is helytállóak, ne adjon el (kivéve, ha kétségbeesetten szüksége van a pénzre. Értékes azonban eladni, ha a részvényárfolyam jóval meghaladja értékét (lásd e szakasz 3. lépését), vagy ha az alapok drasztikusan megváltoztak a részvény megvásárlása óta, így a vállalat nem valószínű, hogy többé nyereséges lesz.

Befektetés a részvényekbe 13. lépés
Befektetés a részvényekbe 13. lépés

7. lépés Rendszeresen és szisztematikusan fektessen be

A dollárköltségek átlagolása arra kényszerít, hogy alacsonyan vásároljon, és magasan adjon el, és ez egy egyszerű, megbízható stratégia. Minden részlet százalékát tegye félre részvények vásárlásához.

Ne feledje, hogy a medvepiac a vásárlás. Ha a tőzsde legalább 20%-kal csökken, helyezzen több készpénzt a részvényekbe. Ha a piac 50%-kal csökken, helyezzen át minden rendelkezésre álló diszkrecionális készpénzt és kötvényt részvényekbe. Ez félelmetesen hangozhat, de a piac mindig visszapattant, még az 1929 és 1932 között bekövetkezett összeomlástól is. A legsikeresebb befektetők akkor vásároltak részvényeket, amikor "eladásra kerültek"

Rész 3 /3: A portfólió nyomon követése és karbantartása

Befektetés a részvényekbe 14. lépés
Befektetés a részvényekbe 14. lépés

1. lépés. Állítson be referenciaértékeket

Fontos, hogy megfelelő referenciaértékeket állapítsunk meg a részvények teljesítményének méréséhez az elvárásokhoz képest. Határozzon meg szabványokat arra vonatkozóan, hogy mekkora növekedést igényel az egyes beruházásoknál annak érdekében, hogy érdemesnek tartsa.

  • Általában ezek a referenciaértékek a különböző piaci indexek teljesítményén alapulnak. Ezek lehetővé teszik annak meghatározását, hogy befektetései legalább olyan jól teljesítenek -e, mint a piac összességében.
  • Lehet, hogy ellentétes az intuícióval, de az, hogy egy részvény emelkedik, még nem jelenti azt, hogy jó befektetés, különösen, ha lassabban emelkedik, mint a hasonló részvények. Ezzel szemben nem minden csökkenő befektetés vesztes (ha a hasonló befektetések még rosszabbul járnak).
Befektetés a részvényekbe 15. lépés
Befektetés a részvényekbe 15. lépés

2. lépés. Hasonlítsa össze a teljesítményt az elvárásokkal

Össze kell hasonlítania az egyes befektetések teljesítményét azokkal szemben támasztott elvárásokhoz, hogy megállapítsa a befektetés értékét. Ez vonatkozik a többi eszközelosztási döntésének értékelésére is.

  • Azokat a befektetéseket, amelyek nem felelnek meg az elvárásoknak, el kell adni, hogy a pénzét máshová lehessen fektetni, kivéve, ha jó okkal feltételezi, hogy elvárásai hamarosan teljesülnek.
  • Hagyjon időt befektetéseinek kidolgozására. Az egyéves vagy akár hároméves teljesítmény a hosszú távú befektető számára értelmetlen. A tőzsde rövid távon szavazógép, hosszú távon mérleggép.
Befektetés a részvényekbe 16. lépés
Befektetés a részvényekbe 16. lépés

3. Légy éber és frissítse elvárásait

Miután megvásárolta a részvényeket, rendszeresen ellenőriznie kell befektetései teljesítményét.

  • Változnak a körülmények és a vélemények. Ez a befektetés része. A legfontosabb az összes új információ megfelelő feldolgozása és értékelése, valamint az esetleges változtatások végrehajtása az előző lépésekben meghatározott irányelvek szerint.
  • Fontolja meg, hogy a piaci elvárásai helyesek voltak -e. Ha nem, miért nem? Használja ezeket az információkat a várakozások és a befektetési portfólió frissítéséhez.
  • Fontolja meg, hogy portfóliója teljesít -e a kockázati paramétereken belül. Előfordulhat, hogy a részvényei jól teljesítettek, de a befektetések ingatagabbak és kockázatosabbak, mint amire számított. Ha nem vagy megelégedve ezekkel a kockázatokkal, akkor valószínűleg itt az ideje változtatni a befektetéseken.
  • Fontolja meg, hogy képes -e elérni a kitűzött célokat. Előfordulhat, hogy befektetései az elfogadható kockázati paramétereken belül nőnek, de túl lassan nőnek a céljaik eléréséhez. Ha ez a helyzet, akkor ideje új beruházásokat fontolgatni.
Befektetés a részvényekbe 17. lépés
Befektetés a részvényekbe 17. lépés

4. Légy óvatos a túlzott kereskedelem kísértése ellen

Végül is befektető vagy, nem spekuláns. Ezenkívül minden alkalommal, amikor nyereséget vesz fel, tőkenyereség-adót kell fizetnie. Emellett minden ügylethez bróker díja jár.

  • Kerülje a részvénytippeket. Végezze el saját kutatásait, és ne keressen vagy figyeljen semmilyen részvénytippre, még a bennfentesektől sem. Warren Buffett azt mondja, hogy eldob minden levelet, amelyet elküldtek neki, és ajánl egy vagy másik részvényt. Azt mondja, hogy ezeknek az értékesítőknek fizetnek azért, hogy jókat mondjanak egy részvényről, hogy a vállalat pénzt szerezzen.
  • Ne fordítson túl sok figyelmet a tőzsde médiára. Fókuszáljon a hosszú távú (legalább 20 éves) befektetésekre, és ne vonja el figyelmét a rövid távú árváltozások.
Befektetés a részvényekbe 18. lépés
Befektetés a részvényekbe 18. lépés

5. lépés. Szükség esetén forduljon neves brókerhez, bankárhoz vagy befektetési tanácsadóhoz

Soha ne hagyja abba a tanulást, és olvassa tovább a lehető legtöbb könyvet és cikket, amelyeket szakértők írtak, akik sikeresen fektettek be az Önt érdeklő piacokra. Érdemes elolvasni azokat a cikkeket is, amelyek segítenek a befektetések érzelmi és pszichológiai vonatkozásaiban, és segítenek megbirkózni a tőzsdén való részvétel hullámvölgyével. Fontos, hogy tudja, hogyan hozza meg a lehető legokosabb döntéseket, amikor részvénybe fektet, és még akkor is, ha bölcs döntéseket hoz, fel kell készülnie a veszteségek kezelésére, ha azok bekövetkeznek.

Mik a gyakori hibák a befektetés megkezdésekor?

Néz

Tippek

  • Vásároljon olyan vállalatokat, amelyekben kevés vagy nincs verseny. A légitársaságokat, a kiskereskedőket és az autógyártókat általában rossz hosszú távú befektetéseknek tekintik, mivel hevesen versenyképes iparágakban tevékenykednek. Ezt tükrözi az eredménykimutatásban szereplő alacsony haszonkulcs. Általában maradjon távol a szezonális vagy divatos iparágaktól, például a kiskereskedelmi és a szabályozott iparágaktól, például a közüzemektől és a légitársaságoktól, kivéve, ha hosszú távon következetes bevételt és bevételt mutatnak. Kevésnek van.
  • A Wall Street a rövid távra összpontosít. Ennek oka az, hogy nehéz megjósolni a jövőbeli bevételeket, különösen a távoli jövőben. A legtöbb elemző legfeljebb tíz évre tervezi a bevételt, és diszkontált cash flow elemzést használ a célárak meghatározásához. Csak akkor győzheti le a piacot, ha hosszú éveken keresztül állományban van.
  • Az információ a tőke- és fix kamatozású piacokon történő sikeres befektetések éltető eleme. A legfontosabb az, hogy maradjon fegyelmezett a kutatás végrehajtásában és teljesítményének értékelésében figyelemmel kíséréssel és kiigazítással.
  • Pénzügyi tanácsadója/brókere célja, hogy ügyfeleként tartsa Önt, hogy továbbra is pénzt kereshessen Önnel. Azt mondják, hogy diverzifikáljon, hogy portfóliója kövesse a Dow -t és az S&P 500 -at. Így mindig lesz kifogásuk, ha csökken az értékük. Az átlagos bróker/tanácsadó nagyon kevés ismerettel rendelkezik az üzleti gazdaság alapjairól. Warren Buffett híres arról, hogy "A kockázat azoknak szól, akik nem tudják, mit csinálnak."
  • Keressen esélyt kiváló minőségű részvények vásárlására ideiglenesen alacsony áron. Ez az értékbefektetés lényege.
  • Ne feledje, hogy nem olyan papírlapokkal kereskedik, amelyek értéke felfelé és lefelé megy. Egy vállalkozás részvényeit vásárolja. A vállalkozás egészsége és jövedelmezősége, valamint az Ön által fizetendő ár az egyetlen olyan tényező, amely befolyásolja döntését.
  • Ne nézze meg a portfólió értékét havonta többször. Ha elragadtatja magát a Wall Street érzelmeitől, csak arra csábít, hogy eladja azt, ami kiváló hosszú távú befektetés lehet. Mielőtt részvényt vásárolna, tegye fel magának a kérdést: "ha ez lecsökken, akkor eladni akarom, vagy többet akarok venni belőle?" Ne vedd meg, ha a válasz az előbbi.
  • Ügyeljen elfogultságára, és ne hagyja, hogy az érzelmek diktálják a döntéseit. Bízzon önmagában és a folyamatban, és jó úton halad a sikeres befektető felé.
  • Az erős márkanévvel rendelkező vállalatok jó választás. Jó példa erre a Coca-Cola, a Johnson & Johnson, a Procter & Gamble, a 3M és az Exxon.
  • Fektessen be részvényesorientált vállalatokba. A legtöbb vállalkozás inkább nyereségét költi a vezérigazgató új magángépére, mintsem hogy osztalékot fizessen. A hosszú távra összpontosító vezetői kompenzáció, a részvényopciók költségei, a körültekintő tőkebefektetések, a megfelelő osztalékpolitika, valamint a növekvő EPS és a részvényenkénti könyv szerinti érték mind a részvényes-orientált vállalatok bizonyítékai.
  • Értsd meg, miért jó befektetések a blue chipek: minőségük a következetes bevétel- és eredménynövekedés történetén alapul. Ha azonosítja az ilyen vállalatokat, mielőtt a tömeg megteszi, nagyobb jutalmakat érhet el. Tanulj meg alulról felfelé irányuló befektetőnek lenni.
  • Fektessen be az adózás ellen védett számlákra, például a Roth IRA -ra vagy a 401k -re, és fizesse ki őket évente, mielőtt pénzt helyezne el az adóköteles számlákra. Hosszú távon rengeteg adót spórolhat meg.
  • Részvényvásárlás előtt érdemes kipróbálni egy ideig a "papírkereskedést". Ez szimulált részvénykereskedelem. Kövesse nyomon a részvényárakat, és rögzítse azokat a vételi és eladási döntéseket, amelyeket akkor hozna, ha ténylegesen kereskedne. Ellenőrizze, hogy a befektetési döntései megtérültek -e. Miután kidolgozott egy rendszert, amely sikeresnek tűnik, és megismerte a piac működését, próbálja meg a részvényekkel való kereskedést.
  • Vagyonfelhalmozási szakaszában fontolja meg a túlsúlyos részvényeket, amelyek alacsony vagy egyáltalán nem fizetnek osztalékot. Az alacsonyabb hozamú részvények általában biztonságosabbak, nagyobb növekedési potenciállal rendelkeznek, végül később nagyobb osztalékhoz vezetnek, és adómegtakarítást eredményeznek (azáltal, hogy lehetővé teszik a nem realizált tőkenyereség után fizetendő adó elhalasztását, nem pedig az osztalék után fizetendő adót - ez a kényszerosztás egy formája).

Figyelmeztetések

  • Csak olyan pénzt fektess be, amelyet elveszíthetsz. A részvények rövid távon meredeken csökkenhetnek, sőt az okosnak tűnő befektetés is rosszul járhat.
  • Ne próbálja úgy időzíteni a piacot, hogy azt találgatja, hogy a készletek mikor állnak készen a fordított irány irányába. Senki (a hazugokon kívül) nem tudja időzíteni a piacot.
  • Ne használjon technikai elemzést, amely a kereskedők, és nem a befektetők technikája. Befektetési eszközként való életképességéről hosszú és hangos viták folynak.
  • Maradjon a részvényeknél, és maradjon távol az opcióktól és a derivatíváktól, amelyek spekulációk, nem befektetések. Nagyobb valószínűséggel jár jól a részvényekkel. Az opciókkal és a származtatott ügyletekkel sokkal valószínűbb, hogy pénzt veszít.
  • Ami a pénzt illeti, az emberek hazudhatnak, hogy megmentsék büszkeségüket. Amikor valaki forró tippet ad, ne feledje, hogy ez csak egy vélemény. Vegye figyelembe a forrást.
  • Ne vásároljon részvényeket margón. A részvények előzetes értesítés nélkül nagymértékben ingadozhatnak, és a tőkeáttétel használata elpusztíthat. Nem akar részvényt vásárolni, nézni, hogy a részvények körülbelül 50 százalékkal süllyednek, eltörölve, majd rögtön visszapattannak. A részvények árrésen történő vásárlása nem befektetés, hanem spekuláció.
  • Ne bízzon vakon senkinek a befektetési tanácsában, különösen olyannak, aki pénzt keres a kereskedéseiből. Ez vonatkozhat brókerekre, tanácsadókra vagy elemzőkre.
  • Ne kereskedjen részvényekkel, swing-kereskedéssel vagy más módon a részvényekkel nagyon rövid távú nyereségért. Ne feledje, hogy minél gyakrabban kereskedik, annál több jutalékot szed, ami csökkenti a nyereséget. Ezenkívül a rövid távú nyereséget súlyosabban adóztatják, mint a hosszú távú (több mint egy éves) nyereséget. A legjobb ok az ultra-rövid távú ügyletek elkerülésére az, hogy az ezen a területen a sikerhez sok készség, tudás és ideg kell, nem beszélve a szerencséről. Nem a tapasztalatlanoknak való.
  • Ne etesse vakon a kutyákat. Más szóval, ne vásároljon részvényeket, amelyek alacsony hozamúak és olcsónak tűnnek. A legtöbb olcsó részvény okkal olcsó. Az, hogy egy részvény, amely 100 dollár fölött kereskedett, és most 1 dolláron kereskedik, még nem jelenti azt, hogy nem tud lejjebb menni. Minden részvény nullára mehet, és soknak van.
  • Kerülje a "lendületes befektetést", azt a gyakorlatot, hogy a legforróbb részvényeket vásárolja meg, amelyek az utóbbi időben a legnagyobb futamot érték. Ez tiszta spekuláció, nem befektetés, és nem működik következetesen. Kérdezzen meg bárkit, aki kipróbálta a legforróbb technikai részvényekkel a kilencvenes évek végén.
  • A tőzsdei hozamok éves szinten 10% -kal az infláció előtt és 7% -kal az infláció után több mint 100 éve, de rendkívül változóak lehetnek évről évre. 2000 és 2015 között például az S&P 500 összetett éves növekedési üteme 4,2%volt. Ne számítson 10% -os hozamra, ha rövid időre fektet be, vagy olyan kötvényekbe és alternatív befektetésekbe fektet be, amelyek várható hozama alacsonyabb. Továbbá ne feledje, hogy a múltbeli teljesítmény nem garantálja a jövőbeli hozamot.
  • Ne vegyen részt bennfentes kereskedelemben. Ha az információ nyilvánosságra hozatala előtt bennfentes információkkal kereskedik, akkor büntetőeljárás indulhat bűncselekmények miatt. Függetlenül attól, hogy mennyi pénzt kereshet, ez jelentéktelen a jogi problémákhoz képest.

Ajánlott: